El Crédito Pyme como la Clave del T-MEC, Freno al Crédito Empresarial Toca Mínimos desde 2021 y Morosidad Presiona a Neobancos

La verdadera frontera de la inclusión financiera es conectar el crédito con las Pymes, las cuales generan el 70% del empleo formal pero siguen marginadas del financiamiento. Esta visión cobra urgencia ante la Encuesta de Evaluación Crediticia de Banxico, que reveló que el 82.1% de las empresas no solicitó nuevos créditos en el 2T26 (máximo desde 2021) y solo 22.7% de las Pymes cuenta con financiamiento bancario. Mientras tanto, la escalada arancelaria del 50% entre EE. UU. y Canadá genera una “prima México” que beneficia la atracción de capitales, aunque la morosidad en neobancos (con IMORs superiores al 11% en tarjetas de crédito) enciende alertas de regulación y riesgo crediticio.

Columna semanal en el periódico El Economista de Soraya Pérez Munguía, Presidenta Ejecutiva de Unifimex

Crédito para las pymes: la otra oportunidad del T-MEC

Una de las paradojas de la economía mexicana es que contamos con un sistema financiero sólido y bien capitalizado, pero el crédito sigue sin llegar con suficiente profundidad a una parte importante de nuestra estructura productiva: los pequeños negocios.

Las micro y pequeñas empresas representan más del 90 por ciento de las entidades económicas en México y contribuyen con más de 70 por ciento del empleo formal, pero la mayoría continúan enfrentando dificultades para acceder a financiamiento formal en condiciones adecuadas. Por eso, la siguiente frontera de la inclusión en México debe ser lograr que más personas pero también más empresas puedan utilizar al sistema financiero para generar ingreso, invertir y crecer.

Asociados: Movimientos Estratégicos

Información Crediticia

• Círculo de Crédito en proceso de transición corporativa: La Sociedad de Información Crediticia, clave para la evaluación de riesgo de bancos y fintechs, se alista para un cambio de control accionario tras más de 20 años de operación.

Ricardo Salinas Pliego, Agustín Coppel Luken y los empresarios detrás de Círculo de Crédito

Círculo de Crédito, una de las principales Sociedades de Información Crediticia (SIC) en México, pertenece a empresarios mexicanos con fuerte presencia en el país a través de sus grandes corporativos y negocios, aunque próximamente cambiará de manos.

La compañía, actualmente dirigida por Juan Manuel Ruiz Palmieri y que comenzó operaciones formalmente en 2005, permite recabar, administrar y resguardar historiales de pago, información que utilizan bancos, comercios, fintech y otras instituciones para evaluar el riesgo antes de otorgar créditos o préstamos.

Reguladores y Supervisores: Reto Fiscal en Pensiones, T-MEC y Alerta Telefónica de Condusef

• CEPAL advierte sobre insostenibilidad del sistema de pensiones: El organismo alertó que el envejecimiento poblacional y la pérdida del bono demográfico generarán una presión fiscal crítica para México que las reformas previas no resuelven.

• Ebrard anticipa acuerdos “muy sustantivos” con EE. UU.: El secretario de Economía confirmó avances con Washington en materia de aranceles al acero, aluminio y sector automotriz, en medio del conflicto comercial entre EE. UU. y Canadá.

• Condusef advierte impacto de cancelación de líneas telefónicas en banca móvil: La autoridad señaló que la suspensión de números para combatir extorsiones puede bloquear de forma indirecta el acceso de los usuarios a sus aplicaciones bancarias.

• Exigen rigor técnico para evitar la “lista gris” del GAFI: Especialistas señalan que la prevención de lavado de dinero y financiamiento al terrorismo (PLD/FT) requiere soluciones técnicas despolitizadas ante la próxima evaluación del Grupo de Acción Financiera.

Suspensión de líneas telefónicas puede dificultar acceso a banca móvil: Condusef

La suspensión de una línea telefónica como parte de las medidas para combatir las extorsiones podría generar dificultades para usuarios que realizan operaciones mediante aplicaciones de banca móvil, advirtió Mario Alvídrez Cordero, titular de la Condusef en Durango.

Explicó que la cancelación de líneas telefónicas no corresponde a la Condusef, sino a otras autoridades en materia de servicios de telecomunicaciones; sin embargo, reconoció que la medida puede tener efectos indirectos para los usuarios de servicios financieros.

¡La Educación Financiera es para todos! 

En  sección de Lenguas Indígenas encontrarás audios e imágenes descargables sobre el quehacer de la CONDUSEF, el uso del crédito y cajeros automáticos, y la prevención de fraudes.

Cepal sugiere nueva reforma de pensiones en México

Las arcas públicas se enfrentan al envejecimiento de la población. Si bien México reformó su sistema de retiro hace seis años, las pensiones continúan ejerciendo una presión importante sobre las finanzas del país, dado que no se elimina el reto central: el envejecimiento de la población, alertó la Comisión Económica para América Latina (Cepal).

“Las reformas de pensiones de 2020 y las modificaciones recientes han mejorado diversos aspectos del sistema, pero no eliminan el reto fiscal que representa del envejecimiento poblacional (…) El problema no es solamente cuánto cuesta una pensión. Es cuántos trabajadores habrá para financiar a cada pensionado. Mientras el bono demográfico está desapareciendo, la relación de dependencia comienza a aumentar”, expuso el organismo en respuesta a La Jornada.

Crece presión en EU contra aranceles a Canadá

Tras el colapso de las conversaciones que evitarían la imposición de nuevos aranceles a productos canadienses en Estados Unidos este fin de semana, diversos líderes políticos y empresariales de este país emitieron duras advertencias sobre los impactos de las nuevas tasas aplicadas por el presidente estadounidense Donald Trump.

En el espectro republicano, Susan Collins, senadora por Maine, advirtió que la inestabilidad en las negociaciones comerciales generará dificultades financieras para los negocios y los consumidores locales.

Estamos cerca de acuerdos sustantivos con EU, dice Ebrard

México está cerca de alcanzar acuerdos “muy sustantivos” con Estados Unidos en las negociaciones comerciales, aseguró Marcelo Ebrard, secretario de Economía, en referencia a las negociaciones entre Canadá y Washington.

“México ha planteado muchos elementos ya, y yo pensaría que estamos cerca de acuerdos muy sustantivos” afirmó Ebrard, aunque evitó establecer una fecha, al considerar que sería irresponsable.

El secretario destacó que México mantiene reuniones frecuentes con EU y que existen avances en distintos temas que forman parte de la negociación. Entre ellos mencionó los aranceles aplicados a productos como el acero, aluminio y vehículos, en los que el Gobierno mexicano ha presentado sus argumentos y utilizado las herramientas disponibles para buscar mejores condiciones.

Temas relevantes y de interés: Freno al Crédito Empresarial, “Prima México” y Morosidad Digital

• Empresas frenan solicitud de crédito bancario: Banco de México reportó que solo 11.2% de las empresas utilizó nuevos créditos bancarios en el 2T26, atribuyéndolo a comisiones y tasas elevadas.

• Guerra arancelaria EE. UU.-Canadá otorga “prima México”: La imposición de aranceles del 50% por parte de Donald Trump a productos canadienses abre una ventaja competitiva para que México capte mayor integración en cadenas de suministro.

• México consolida liderazgo de Venture Capital en Latam: Crunchbase reveló que las startups mexicanas captaron $944 mdd en el 2T26 (+131% anual), impulsadas por la locomotora fintech.

• Focos rojos por morosidad en neobancos y tarjetas: Datos del sector muestran un Índice de Morosidad (IMOR) crítico en entidades digitales como Openbank (11.60%), Ualá (11.08%) y BanCoppel (11.04%).

• Peso proyecta apreciación hasta 16.50 por dólar: Analistas estiman que la moneda nacional mantendrá su fortaleza debido a los flujos comerciales y el diferencial de tasas.

La ‘guerra’ entre Canadá y EU, ¿y México?

La nueva escalada arancelaria entre Estados Unidos y Canadá —con aranceles de 50 por ciento vigentes desde el sábado— está produciendo un resultado que pocos anticipaban: México puede estar adquiriendo una ventaja adicional como plataforma de acceso al mercado estadounidense.

Podríamos llamar a esta ventaja “la prima México”.

Pero su existencia implica riesgos y lecciones que no deben ignorarse. Vamos por partes.

Los nuevos gravámenes de Washington cubren alrededor de 20 mil millones de dólares en productos canadienses, apenas 5 por ciento de lo que Canadá le vende. Ottawa respondió con represalias “dólar por dólar” que entrarán en vigor el 8 de septiembre. Pero la importancia del golpe rebasa con mucho el monto del comercio afectado.

México asienta su liderazgo inversor en capital riesgo en Latinoamérica con el ‘fintech’ como locomotora

Las startups mexicanas captaron 944 millones de dólares en capital de riesgo durante el segundo trimestre de este año, un 131% más que en el mismo periodo del año anterior, según datos de un informe reciente publicado por Crunchbase.

De esta forma, México expande su liderazgo sobre Brasil por tercera vez en el último año, país que recaudó 350 millones de dólares en el mismo periodo. Esto supuso una caída del 11% interanual, aunque aumentó un 20% respecto al trimestre previo.

ANÁLISIS: Empresas frenan nuevo crédito bancario en México

Entre enero-marzo y abril-junio, la proporción de empresas que no solicitó crédito nuevo subió de 79.2% a 82.1%. Al mismo tiempo, las solicitudes rechazadas bajaron ligeramente, de 3.8% a 3.6%.

Banca da menos créditos a las pymes, pese al compromiso con gobierno; sólo 22.7% de empresas recibió financiamiento

Las pequeñas y medianas empresas (Pymes) reciben cada vez menos financiamiento de la banca comercial, cuyas tasas de interés y comisiones han subido, de acuerdo con las encuestas del Banco de México (Banxico).

Durante la edición 89 de la Convención Bancaria que se celebró en marzo, el gremio se comprometió con la presidenta Claudia Sheinbaum Pardo a otorgar más préstamos a las Pymes.

“La banca mexicana tiene mucho todavía que darle al país; le ha dado, pero necesitamos que le dé todavía más. Y por eso, la mejor noticia con la que nos podemos ir hoy es que van a aumentar el crédito”, dijo la Mandataria en el evento al presentar una gráfica del financiamiento que asignan para Pymes en América Latina.

El costo de la inacción: México puede más si actúa con rigor técnico

Cada semana, desde esta tribuna, insisto en un tema que los funcionarios públicos prefieren evadir: la creciente desconexión entre el discurso gubernamental y la realidad técnica que enfrentamos en materia de prevención de lavado de dinero y financiamiento al terrorismo (PLD/FT). Hoy quiero ser propositivo, no crítico por la crítica.

La “lista gris” del Grupo de Acción Financiera Internacional o Financial Action Task Force (GAFI-FATF) no es un castigo, sino un diagnóstico. Y los diagnósticos, cuando se abordan con rigor, se convierten en hoja de ruta. El problema es que, desde mi experiencia como investigador, he colaborado con instituciones públicas como la UIF y la SHCP, y con privadas como el INAP, el CIDE y el FLACSO, he visto cómo el cortoplacismo político secuestra las decisiones técnicas que podrían sacarnos de esta situación.

Peso se apreciaría hasta las 16.50 unidades por dólar: analistas

El peso atraviesa un periodo de fortaleza frente al dólar, consolidándose en sus mejores niveles de los últimos dos años al romper el piso de las 17 unidades por dólar.

Los analistas del mercado cambiario y las principales firmas financieras coinciden en que la moneda nacional mantendrá un comportamiento sólido en las próximas semanas, aunque con un margen técnico para rebotes de consolidación.

El gobierno deberá poner más foco de atención en la morosidad bancaria, particularmente en las tarjetas de crédito de bancos digitales y neobancos.

Openbank, que tiene un IMOR de 11.60 %; Ualá, con 11.08%; y Bancoppel, con 11.04%